Основная статья: Экономика США
Число банков в США
В конце 1986 г в США было 18 тыс банков, спустя 10 лет число сократилось до 12 тыс, в начале нулевых банков стало 10 тыс, перед финансовым кризисом 2008 – уже 8,5 тыс, перед COVID-19 – 5200, а на март 2023 г их менее, чем 4700.
В последнее время банкротят в среднем по 200 банков в год (обычно с активами меньше 1-3 млрд).
На 2023 г мелкие банки с активами менее 1 млрд формируют 4.8% активов всех банков, перед COVID-19 – 6.2%, до кризиса 2008 – 11.4%, в начале 2000-х – 18.2%, в середине 1990-х занимали 25%. Обзор российского рынка банковской цифровизации: импортозамещение, искусственный интеллект и собственные экосистемы 
Идет зачистка банковской системы США и концентрация ликвидности в крупных банках.
Крупнейшие банки
2022: Крупнейшие по активам
Если объединить глобальные активы с учетом инвестбанковского подразделения, то по активам крупнейшие американские финансовые структуры:
- JPMorgan Chase & Co – 3.66 трлн,
- Bank of America Corporation – 3.05 трлн,
- Citigroup – 2.11 трлн,
- Wells Fargo & Company – 1.88 трлн,
- Goldman Sachs – 1.44 трлн,
- Morgan Stanley – 1.18 трлн,
- U.S. Bancorp – 0.67 трлн.
Если изолировать инвестбанковские подразделения, выделив только активы банков в пределах долларовой системы, получается следующее:
- Capital One Financial Corporation – 452 млрд,
- Goldman Sachs – 439 млрд,
- The Bank of New York Mellon – 236 млрд,
- Morgan Stanley – 209 млрд,
- State Street Corporation – 209 млрд,
Американские подразделения на территории США международных банков:
- HSBC Bank USA - 231 млрд,
- UBS – 201 млрд,
- Barclays – 179 млрд,
- Santander Bank – 166 млрд,
- BNP Paribas – 143 млрд,
- Deutsche Bank – 106 млрд,
- Credit Suisse – 80 млрд.
2018: Прибыль 5 крупнейших банков впервые превысила $100 млрд
Прибыль пятёрки крупнейших банков США:
- JPMorgan,
- Bank of America,
- Wells Fargo,
- Citi и
- Goldman Sachs
по результатам 2018 года впервые в истории превысила $100 млрд.
Страхование вкладов
Основная статья: FDIC (Федеральная корпорация по страхованию вкладов США)
Кредитование
Основная статья: Кредитование в США
Обязательства
2024: Нереализованные убытки банков США в семь раз превышают уровень финансового кризиса 2008 года
Нереализованные убытки банков США на середину 2024 г в семь раз превышают показатели, которые наблюдались в период финансового кризиса 2008 года.
2023
Использование токсичных активов с балансов банков для обеспечения криптовалют
Для поддержания и укрепления влияния доллара США в мировой экономике в 2023 г активно используются крипто-инструменты. Это позволяет проводить экспансию, не наращивая госдолг.
Криптовалюты, и в частности USDT, позволяют частично решить и проблему токсичных активов, которые до сих пор находятся на балансах банков США и Британии после кризисов 2002 и 2008 гг. Эти активы на открытом рынке не стоят ничего. Но пока они находятся на балансах банков, они оцениваются по балансовой, а не по рыночной, стоимости. Прекрасно понимая, что продать их нереально, банкиры предлагают их с огромным дисконтом крипто-проектам, в качестве обеспечения по кредитам в крипте.
Это очень изящное решение, которое позволяет разгрузить англосаксонские банки и заставить работать страны и целые регионы третьего мира за крипто-активы, к реальному обеспечению которых возникает очень много вопросов.
Около половины из 4800 банков США банкроты, т.к. их активы ниже обязательств
Около половины из 4800 банков США банкроты, писал The Times в мае 2023 г. Они имеют активы, стоимость которых ниже стоимости их обязательств. Рыночная стоимость их кредитных портфелей на $2 трлн ниже заявленной балансовой стоимости. Банкиры приобретали долгосрочные активы, например, с погашением через 10 лет и оценивали баланс по номинальной стоимости этих активов.
2020: Обязательства всех коммерческих банков США превысили $18 трлн. или 83,7% ВВП
Хроника
2024: Банкротство Republic First Bank
Первый в 2024 году крах банка в США: Republic First Bank стал очередным небольшим кредитором, поддавшимся давлению более высоких процентных ставок 27 апреля 2024 г, когда он был закрыт регулирующими органами, а большая часть его депозитов и активов перешла к Fulton Bank.
У разорившегося кредитора было 32 отделения в Пенсильвании, Нью-Йорке и Нью-Джерси.
Крах банка обойдется фонду страхования вкладов FDIC в $667 млн.
2023
Сбой в ИТ-системе ФРС США блокировал обработку платежей крупнейших банков
В пятницу вечером 3 ноября в информационной системе клиринговой палаты (ACH) ФРС США произошел сбой, который блокировал обработку платежей нескольких банков США. В частности, задержки зафиксированы в работе банков Bank of America, Chase, US Bank, Truist и Wells Fargo. По данным самой Клиринговой палаты проблемы возникли при обработке 1% ежедневно обрабатываемых платежей. Утверждается, что сбой был связан с человеческой ошибкой, а не с компьютерной атакой. Однако рано утром 5 ноября проблемы повторились, что для «человеческой ошибки» не характерно. Аналогичный сбой был зафиксирован в банковской системе США в феврале 2021 года.
Проблемы были зафиксированы системой мониторинга Downdetector, которая занимается сбором и анализом жалоб на различные сервисы в социальных сетях. У системы даже предусмотрена отдельная вкладка по финансовым сервисам банков, где можно было увидеть возросшее количество гневных отзывов на работу американских банков. Причем по графикам заметно несколько пиков в разное время, что больше похоже на DDoS-атаку, чем на централизованный сбой системы ACH.
Сама ACH представляет собой общенациональную сеть, аналогичную SWIFT, но только в рамках США, через которую депозитные учреждения отправляют друг другу пакеты электронных кредитных и дебетовых переводов. По данным ФРС, система ACH ежедневно обрабатывает около 74 млн транзакций на общую сумму почти 155 млрд долл., то есть проблемой было затронуты переводы на сумму 1,5 млрд долл. За весь 2022 год объем транзакций ACH составил почти 38,7 трлн долл.
По графикам Downdetector видно, что пятничную проблему достаточно быстро решили – уже поздно вечером количество жалоб нормализовалось. Только на одном графике – Bank of America – виден ещё один пик жалоб рано утром в субботу 4 ноября. Однако в воскресенье 5 ноября на графиках таких банков как Chase, US Bank, Truist, Wells Fargo и некоторых других в разное время зафиксированы повторения волны гневных отзывов. Причем в графике жалоб на Bank of America этого пика зафиксировано не было. Кроме того, есть банки (например, Huntington Bank), которые не были подвержены атаке, но также подключены к ACH. Все перечисленные факты говорит скорее об «управляемости», а не о случайности сбоя, то есть в пользу рукотворной атаки, а не случайного сбоя.
Крупнейшие банки сократили 20 тыс. рабочих мест с начала 2023 года
В 2023 году крупнейшие банки США сократили тысячи рабочих мест. Причинами являются нестабильная макроэкономическая обстановка, высокий уровень инфляции, кризис и неопределенность в бизнес-секторе. Об этом говорится в исследовании, результаты которого обнародованы 19 октября 2023 года.
Как сообщает CNBC, численность персонала уменьшили Bank of America Corp., Morgan Stanley, Wells Fargo & Co. и Goldman Sachs Group Inc. В общей сложности в 2023-м уволены приблизительно 20 тыс. сотрудников в банковской сфере США. Данные меры предприняты после двухлетнего бума найма во время пандемии COVID-19, когда наблюдался всплеск активности на Уолл-стрит.
 | Банки сокращают расходы там, где могут, потому что перспективы в 2024 году остаются действительно неопределенными, — отмечает Крис Маринак (Chris Marinac), директор по исследованиям Janney Montgomery Scott. |  |
В период с четвертого квартала 2022 года по третью четверть 2023-го Bank of America сократил количество сотрудников приблизительно на 1,9%. У Morgan Stanley численность персонала уменьшилась на 2,1%. Больше всего сотрудников уволили Wells Fargo и Goldman Sachs — 4,7% и 5,4% соответственно. Вместе с тем у Citi число работников в течение рассматриваемого временного интервала не изменилось, тогда как финансовый конгломерат JPMorgan Chase, напротив, увеличил штат на 5,1%.
Сокращение рабочих мест в финансовой отрасли может оказать давление на рынок труда США в целом. Столкнувшись с ростом дефолтов по корпоративным и потребительским кредитам, банки могут пойти на дополнительные сокращения в 2024 году, полагает Маринак. Ужесточение денежно-кредитной политики Федеральной резервной системой привело к «охлаждению» американской экономики, снижению спроса на ипотеку, а также спаду активности в сферах слияний и поглощений и размещения облигаций.[1]
Банкротство Heartland Tri-State Bank с активами $130 млн
В июле 2023 г банк Heartland Tri-State Bank, активы которого превышали 139 млн. долларов США, прекратил все операции и закрылся на неопределенный срок. Это уже 5-е банкротство американского банка в этом году.
Три обанкротившихся банка — имели больше активов, чем все 25 финансовых организаций, рухнувших во время кризиса 2008 года
Три обанкротившихся в начале 2023 года американских банка — First Republic, Silicon Valley Bank и Signature Bank of New York — имели больше активов, чем все 25 финансовых организаций, рухнувших во время кризиса 2008 года.
Региональные банки продолжают терять резервы на фоне оттока денег вкладчиков. Кроме того, Федеральная резервная система США не прекратила повышение ключевой ставки, что негативно влияет на банки.
Банкротство банка First Republic с активами $229 млрд - второе по величине в истории США
First Republic стал вторым по величине банкротом в истории банков США. Среди крупнейших банкротств FDIC в этом веке три произошли за последние несколько недель: в начале марта 2023 г рухнули Silicon Valley Bank и Signature Bank.
По состоянию на 13 апреля 2023 г активы First Republic составляли 229 миллиардов долларов, что ставит его на второе место после Washington Mutual Inc., который потерпел крах в 2008 году с активами в 307 миллиардов долларов и общим объемом депозитов в 188 миллиардов долларов.
Депозитные активы банка, его кредитный портфель и огромная филиальная сеть WaMu отошли к JPMorgan за 1,9 млрд долларов.
Банки США потеряли рекордные $389 млрд депозитов в марте
Банки США потеряли почти 400 миллиардов долларов депозитов в марте 2023 г. Это самая большая ежемесячная потеря депозитов в истории США.
Чтобы представить, насколько это гигантский объем… С 31 декабря 2022 по 28 февраля 2023 отток депозитов составил «лишь» 135 млрд долл. С 1 марта 2022 по 31 декабря накопленный отток составил 331 млрд, т.е. с 1 марта 2022 по 1 марта 2023 (ровно за год) накопленный отток – 466 млрд долл. За последние 4 недели вывели сопоставимый объем с 11 месяцами до банковского кризиса!
Большая часть депозитов – свыше 300 млрд была распределена в фонды денежного рынка и связанные структуры, что поддержало спрос на облигации и позволило ФРС возобновить продажи.
Банкротство Signature Bank и возобновление программы экстренного кредитования ФРС
Цепная реакция реализуется, заражение усиливается. 12 марта 2023 г рухнул второй банк, а ФРС возобновляет экстренные программы кредитования.
ФРС официально объявила, что спустя два дня после коллапса SVB (активы 200 млрд) рухнул еще один банк Signature Bank с активами в 110 млрд долл.
Руководство банка немедленно отстранено, застрахованные вклады до 250 тыс гарантированы, незастрахованные на аукционной основе с неясным критерием распределения.
ФРС экстренно возобновила кредитные линии банкам. Дополнительное финансирование будет предоставлено путем создания новой Программы банковского финансирования - Bank Term Funding Program (BTFP), предлагающей кредиты сроком до одного года банкам, сберегательным ассоциациям, кредитным союзам и другим соответствующим требованиям депозитарным учреждениям.
Данные кредиты предоставляются под обеспечение трежерис, ипотечных ценных бумаг (MBS), агентских ценных бумаг (agency debt) с оценкой по номиналу.
Не имеет значения текущая рыночная цена, т.к. ФРС в новой программе оценивает активы исключительно по номиналу, что по замыслу станет дополнительным источником ликвидности, избавляя банки от необходимости продавать ценные бумаги во время разрыва по ликвидности (из-за чего пострадал SVB).
Минфин США в координации с ФРС выделит дополнительные 25 млрд долл из валютного стабилизационного фонда в качестве поддержки BTFP.
Учитывая опыт кредитных линий в 2008 и в 2020, текущая инициатива ФРС фактически означает безлимитное фондирование банков (от сотен миллиардов до плюс бесконечности).
Ожидания процентной ставки резко изменились вниз на 0.5-0.6 п.п, что стало самым сильным изменением с марта 2020.
Банкротство Silicon Valley Bank - крупнейшее с 2008 г
10 марта 2023 г Silicon Valley Bank стал крупнейшим американским кредитором, потерпевшим крах с момента банкротства Lehman Brothers 15 сентября 2008, запустившего цепную реакцию разрушительных событий.
Клиенты снимали депозиты, а SVB начала испытывать дефицит капитала. Банк был вынужден продать все свои облигации с убытком в $1,8 млрд и пытался экстренно привлечь капитал в размере $2 млрд. Но привлечь деньги он не смог и рухнул.
Другие американские банки едва ли чувствуют себя намного лучше - нереализованные убытки Bank of America (разрыв рыночной стоимости и справедливой стоимости) составляет 43% от совокупного капитала, State Street — 27%, в Wells Fargo — 25%, в US Bancorp — 24%. Очевидно, что ровно такая же проблема и у других мировых банков.
Коллапс SVB произошёл стремительно, что вероятно, было процессом, согласованным с ФРС. Подробнее здесь.
США использует секретную систему для отслеживания банковских переводов американцев
В середине января 2023 года стало известно о том, что сотни федеральных, государственных и местных правоохранительных органов США имеют доступ к базе данных о более чем 150 млн денежных переводов американцев в более чем в 20 странах. Об этом пишет газета The Wall Street Journal со ссылкой на расследование сенатора Рона Уайдена и различные секретные документы. Подробнее здесь.
2022: Чистый процентный доход установил абсолютный максимум, достигнув $168.6 млрд за квартал. Чистая прибыль банков близка к рекорду - $72 млрд за квартал
Тенденции в банковской системе США за 3 квартал по 4746 банковским организациям США.
Чистый процентный доход установил абсолютный максимум, достигнув $168.6 млрд за квартал по сравнению с $134.5 млрд годом ранее и $151.1 млрд во втором квартале 2022.
Событие уникальное, отмечал канал Spydell Finance, т.к. подобного рывка не было в современной истории банковской системы США – рост чистых процентных доходов на 25% за год, что выше предыдущего максимума (20-22%) в 1985-1986 годах и значительно выше пиковых показателей (10-12%) в эпоху кредитному бума 2004-2007.
Подобная динамика чистых процентных доходов обусловлена опережающим ростом процентных доходов (доходы по кредитам + доходы от размещенных средств в облигациях, фондах денежного рынка и депозитах + межбанк + размещенные средства в ФРС).
Процентные доходы выросли до $202.7 млрд (абсолютный рекорд, переписав максимум 4 кв 2007 – $189.6 млрд) по сравнению с $143.2 млрд в 3 кв 2021.
Процентные расходы существенно отстают (все виды депозитов населения, бизнеса и государственных структур + операции РЕПО и кредитования от ФРС + межбанк + процентные расходы по банковским облигациям, процентная задолженность по свопам и торговым операциям).
Процентные расходы выросли до $34.1 млрд в 3 кв 2022 против 8.7 млрд годом ранее, но это ниже $42.1 млрд в 3 кв 2019. Основная причина – это база фондирования в депозитах, где процентные ставки все еще прижаты к нулю, хотя и имеют тенденцию к росту.
Расходы на будущие/потенциальные кредитные потери растут и достигают максимума 2019 (до ковида). На гистограмме видно, как банки создавали резервы в ковид кризис на уровне 2009, а потом их распускали в начале 2021.
Чистые списания по кредитам пока на историческом минимуме.
Чистые процентные расходы после создания резервов по кредитным потерям выросли до нового рекорда – $154 млрд.
Непроцентные доходы банков в отличие от чистых процентных доходов застыли последние три квартала и составляют в среднем $76.7 млрд ($230.5 млрд за первые 9 месяцев по сравнению с $228.5 млрд в 2021).
В непроцентные доходы включаются:
- Комиссии всех видов (транзакции, обслуживание счетов, доступ к банковским услугам (премиальные подписки), все прочие комиссии за прямые и косвенные банковские услуги) – это самая емкая категория, которая покрывает в среднем 58% в структуре непроцентных доходов.
- Фидуциарная деятельность – финансовые услуги, связанные с управлением активами (около 14% в структуре доходов)
- Вознаграждения за инвестбанковскую деятельность и комиссии за внешнее управление (слияния и поглощения, размещения акций и облигаций) – в среднем 8% от непроцентных доходов
- Торговые операции (акции, облигации, валюта, товарные активы) занимают около 13-14% от доходов
- Операции страхования, в том числе секьюритизация по CDS (кредитно-дефолтные свопы), CDO и прочим структурным продуктам – 5.3 от дохода.
Какие тенденции? Самая стабильная категория доходов – это комиссии, которые напрямую зависят от макроэкономических тенденций и бизнес активности – здесь стагнация.
Доходы от управления активами снижаются на 8-10% по мере деградации рыночных условий и снижения цен на активы.
Доходы от инвестбанковской деятельности снижаются на треть, но от очень высокой базы 2021. Тенденция ожидаемая по мере обнуления размещений IPO и корпоративных облигаций, однако, предполагалось, что падение будет более масштабным.
Доходы от торговых операций стабильны, несмотря на сильнейший обвал активов за 15 лет. Основной положительный вклад внесла торговля валютой, тогда как по облигациям рекордные убытки.
Непроцентные расходы (45% из которых – это зарплата) стабильно растут после стагнации на протяжении 7 лет с 2009 по 2016.
Чистая прибыль банков близка к рекорду и составляет $72 млрд за квартал по сравнению с максимум в 76 млрд в 1 кв 2021 из-за роспуска резервов в тот момент.
2020: В США закрылся третий банк с начала года
Регулирующие органы штата Флорида в октябре 2020 г прекратили деятельность First City Bank of Florida, сообщила Корпорация по страхованию депозитов США (FDIC).
2019: $0,8 трлн на счетах иностранных физлиц
2015: Более 500 банков прекратили деятельность за 7 лет
С 2008 по 2015 год более 500 банков прекратили свою деятельность. Небольшие и средние региональные банки через банкротство перешли под контроль более крупных игроков.
